Ce sont certainement les dernières vacances que François va passer au château de Kermoal. Son père, maître Robion, veut le vendre. Le coeur serré, le jeune garçon retrouve la vieille forteresse et les Jaouen qui veillent sur elle. Mais pourquoi parlent-ils tous si bas ? François, qui n'est autre que Sans Atout, ne les reconnaît pas : ils ont un comportement si étrange ! C'est alors que Jean-Marc, le fils des Jaouen, l'avertit : « À minuit, regarde à travers les fentes des volets... »